Фрагмент работы:

1. Использование чистых доходностей для дисконтирования денежных потоков облигации и экономический смысл найденной таким образом текущей стоимости облигации

 

Облигация – срочная долговая ценная бумага, удостоверяющая отношения займа между ее владельцем и эмитентом.

Известно достаточно много типов облигаций, в том числе купонные и бескупонные.  Доход инвестора по бескупонной облигации – разность между ее номинальной стоимостью и ценой приобретения. Для купонных облигаций возникает также дополнительный доход от выплат по купонам.  Традиционно облигации котируют в процентах от номинальной стоимости. 

Определение цены облигации основано на дисконтировании денежных потоков, связанных с выплатой купонных доходов и номинальной стоимости облигации....

2. Множественная линейная регрессионная модель: построение F-статистики для проверки гипотезы о равенстве некоторых коэффициентов регрессии нулю

 

На любой экономический показатель практически всегда оказывает влияние не один, а несколько факторов. Например, спрос на некоторое благо определяется не только ценой данного блага, но и ценами на заменяющие и дополняющие блага, доходом потребителей и многими другими факторами.

В этом случае вместо парной регрессии   рассматривается множественная регрессия.....

Задача 1

 

Заданы начальный капитал - 1200 д.е., номинальная годовая непрерывно капитализируемая процентная ставка - 14%, срок депозита 192 дня.

Требуется найти (считая, что количество дней в году - 365):

1) наращенную сумму;

2) коэффициент наращения (для заданного срока);

3) коэффициент дисконтирования (для заданного срока);

4) эффективную годовую процентную ставку.

 

Решение

р=1200 д.е.

 

Номинальная процентная ставка по вкладу составляет 18%, но капитализация процентов осуществляется ежедневно (m = 365)......

Задача 2

 

В таблице даны значения показателя Y и влияющих на него факторов X. и Х0 для пяти наблюдений.

 

	У	Х1	Х2
1	22	152	215
2	44	204	133
3	37	170	126
4	26	118	56
5	11	115	322

 

Требуется:                                                                                                      I

1) найти МНК-оценки коэффициентов линейной регрессии (со свободным членом);

2) найти необъясненную дисперсию;

3) построить 95%-доверительный интервал для ожидаемого значения показателя Y при значениях 46 и 35 для факторов Х1 и Х2

При выполнении 3-го пункта использовать значение 4,3 для двусторонней квантили распределения Стьюдента с уровнем значимости 5% и двумя степенями свободы.

Элементы матрицы (X^Т X)^-1   приведены в следующей таблице:

 

 

Решение

 

Модель множественной регрессии описывается соотношением

,

или

,                                                                   (1)

где  – значение зависимой (эндогенной) переменной в наблюдении ,  – значение фактора в наблюдении , , (экзогенная переменная), – случайная ошибка (отклонение). Коэффициенты модели  называются параметрами модели (1), считаются неизвестными и подлежат оцениванию на основе методов статистического анализа. Уравнение (1) удобнее представлять в матричном виде......

Список использованной литературы:

Бородич С.А. Эконометрика. -  Минск: Новое знание, 2001. Магнус Я. Р. Эконометрика. Начальный курс  - М.: Дело, 1997. Тюрин Ю. Н. Обработка статистических данных на ПЭВМ - М.: Финансы и статистика, 1994.

Цена сегодня: 15.00 бел.руб.

---

Вы находитесь на сайте как незарегистрированный пользователь.
Для покупки работы Вам необходимо заполнить все поля ниже: